Les déclarations controversées du président de la Réserve fédérale, Jerome Powell, ont récemment accéléré le rythme des hausses de taux d'intérêt, et le dollar américain a fortement pesé sur les prix du pétrole. Le contrat à terme sur le WTI pour livraison en avril a clôturé en baisse de 3,58 % à 77,58 dollars le baril, effaçant près de la moitié de la hausse enregistrée le 1er mars. Le contrat à terme sur le Brent pour livraison en mai a quant à lui reculé de 3,36 % à 83,29 dollars le baril. Il s'agit également de la plus forte baisse journalière des prix du pétrole et du gaz naturel américains depuis le 4 janvier.
Sous l'effet de l'aversion au risque engendrée par la faillite de la Silicon Valley Bank et le rapport défavorable au secteur agricole, les trois principaux indices boursiers américains ont ouvert en forte baisse. L'indice S&P 500 a reculé de 62,05 points, soit 1,53 %, à 3 986,37 points. Le Dow Jones a perdu 574,98 points, soit 1,72 %, à 32 856,46 points. Le Nash a cédé 145,40 points, soit 1,25 %, à 11 530,33 points.
Les marchés boursiers européens ont clôturé en baisse généralisée. L'indice allemand DAX30 a reculé de 1,31 %, le FTSE 100 britannique de 1,68 %, le CAC 40 français de 1,30 %, l'E50 de 1,30 %, l'IBEX 35 espagnol de 1,46 % et l'IBM italien de 1,56 %. Les valeurs technologiques phares ont également chuté. Apple, Microsoft, Google et Nai Fei ont toutes perdu plus de 1 %. Tesla a plongé de plus de 3 %, atteignant son plus bas niveau en cinq semaines, depuis le 1er février.
La hausse des taux d'intérêt de la Réserve fédérale devrait s'intensifier, et le prix de plus d'une douzaine de produits industriels majeurs a atteint un nouveau plancher.
Selon des sources du secteur, la Silicon Valley Bank, banque vedette dont l'actif total s'élevait à 200 milliards de dollars, a connu une crise financière sans précédent qui a conduit à sa faillite en seulement 48 heures. Cet événement imprévu et majeur a ébranlé les marchés financiers mondiaux, exacerbant les difficultés de financement rencontrées par les banques. La hausse continue des taux d'intérêt imposée par la Réserve fédérale a également entraîné une baisse des cours de plus d'une douzaine de matières premières.
L'ABS chute sous son plus bas niveau en cinq ans
Ces trois derniers mois, le marché de l'ABS a connu une chute vertigineuse, atteignant son niveau le plus bas depuis trois ans. Le prix moyen sur le marché principal de l'est de la Chine est tombé à 11 300 yuans/tonne. Le Lianyi AG120 était coté à 10 400 yuans la tonne, le D-417 d'un négociant du Jiangsu à 10 350 yuans la tonne TTC, et le Shandong Haijiang HJ15A à 10 850 yuans la tonne TTC.
Le prix moyen annuel du pétrole brut Jilin Petrochemical 0215A de qualité 19 était de 12306,8 yuans/tonne, le rapport annuel de 20 à 12823,4 yuans/tonne, le rapport annuel de 21 à 17174,9 yuans/tonne, le rapport annuel de 22 à 12668,15 yuans/tonne, et le rapport annuel de 23 à 11320,69 yuans/tonne, soit le niveau le plus bas en 5 ans.
Le prix du PC a atteint un nouveau plancher au cours des trois dernières années, chutant de 7 900 yuans/tonne cette année.
Le marché chinois des PC, après un choc de faiblesse, a atteint son plus bas niveau en près de trois ans. Prenons l'exemple du Lianyi WY-111BR : le 9 mars de l'année dernière, son prix était de 22 700 yuans/tonne, avant de chuter progressivement. Au premier trimestre 2023, le prix du marché a atteint un nouveau plancher en près de trois ans. Le 10 mars, il était de 14 800 yuans/tonne, soit une baisse de 7 900 yuans/tonne sur un an.
Le prix du PC/Zhejiang Iron Wind/02-10R sur le marché de Dongguan a atteint un pic le 21 avril, à 26 200 yuans/tonne, puis après une chute, au 23 février, le prix du 02-10R était de 14 850 yuans/tonne, en baisse de 11 350 yuans/tonne, soit une baisse de 43,32 %.
Le carbonate de lithium a atteint un nouveau plus bas en plus d'un an, en baisse de 30 jours.
Depuis la mi-février de cette année, le prix du sel de lithium n'a cessé de baisser, passant sous la barre des 500 000 yuans puis des 400 000 yuans. Le 10 mars, il s'établissait en moyenne à 34 150 yuans la tonne, un nouveau plancher depuis plus d'un an, et ce, depuis 30 jours.
Le prix de l'étain a chuté à un nouveau plus bas cette année.
Au début du mois de mars, la tendance baissière du prix de l'étain à Shanghai (Xixi) s'est poursuivie, avec une baisse continue. Le 27 décembre 2022, il avait atteint un plancher de 197 330 yuans/tonne. Le prix de l'étain à Londi (Londi) a également progressé, mais sa baisse a été moins marquée que celle de l'étain à Shanghai. Il a atteint son niveau le plus bas à 24 305 yuans/tonne le 28 décembre 2022. Les entreprises de soudage de Dongguan et Shenzhen ont indiqué que la faible demande actuelle des terminaux et le faible volume des commandes ont entraîné une baisse d'environ 30 % de leurs tarifs de soudage par rapport à l'année précédente. Par conséquent, les usines de soudage doivent réduire leurs coûts de traitement pour obtenir des commandes, et la concurrence sur le marché est particulièrement intense.
Brosse en nickel de Shanghai, quatre mois, nouveau prix bas
Sous l'effet de facteurs tels que la hausse du dollar américain, la fluctuation des prix du nickel à l'étranger, la hausse des taux d'intérêt de la Fed et la faiblesse de la demande, les prix du nickel ont fortement chuté. Le 3 mars, le prix de lancement du nickel à Shanghai a atteint 18 520 yuans/tonne, un niveau jamais vu depuis le 1er novembre 2022. Le nickel a ensuite touché un nouveau plancher à 24 100 dollars américains/tonne depuis le 18 novembre 2022, clôturant en baisse de près de 3 %. Le recul mensuel du nickel à Shanghai s'est élevé à 10,6 %, tandis que celui du nickel de Lun a atteint 18,14 %.
Le prix de l'hydroxyde de lithium a chuté de 110 000 yuans/tonne
Le prix moyen des transactions d'hydroxyde de lithium a chuté de 7 500 yuans/tonne, soit une baisse de 110 000 yuans/tonne par rapport au début février, représentant une diminution de 20 %, et de 18 % par rapport au niveau élevé de l'année dernière. Actuellement, le secteur est principalement constitué de commandes à bas prix.
Le coût de l'hexifluoropathologie au lithium a chuté de plus de 40 000 yuans/tonne
Le prix de l'hexofluorophosphate de lithium a chuté de 7 000 yuans/tonne par jour, et de plus de 40 000 yuans/tonne en février, soit une baisse de 19,77 %. Il est passé sous la barre des 300 000 yuans/tonne en mars, et son cours actuel est inférieur de plus de 71 % à son pic de mars 2022.
Le prix du phosphate de fer lithié a chuté de 25 000 yuans/tonne
En février, le marché du phosphate de fer lithié s'est contracté, enregistrant une baisse de 2,97 %, et son prix a chuté de 25 000 yuans/tonne sur l'année, soit une diminution de 14,7 %. Dans le contexte actuel de faible demande et de raréfaction des matières premières, la tendance baissière du marché du phosphate de fer lithié est d'autant plus marquée.
Le PA66 a chuté brutalement de 12 500 yuans/tonne
Le 21 novembre de l'année dernière, le PA66 s'échangeait à 25 050 yuans/tonne. Fin février, son prix était de 21 550 yuans/tonne. Au cours des trois derniers mois, il a chuté de 3 500 yuans/tonne, et de 1 500 yuans/tonne le mois dernier. Le Henan Shenma EPR27, quant à lui, a vu son prix chuter de 12 500 yuans/tonne en un an seulement, pour atteindre 20 750 yuans/tonne actuellement, soit une baisse de plus de 38 %. Les produits importés, tels que le Yakayama 1300S et le DuPont 101L aux États-Unis, ont également connu une forte baisse.
Le prix du pétrole brut (POM) a baissé de 9 200 yuans/tonne l’an dernier par rapport à l’année précédente.
Les usines en aval souffrent d'une charge de travail insuffisante dans le secteur de la construction, la demande de POM est faible et les transactions réelles sont limitées. Prenons l'exemple de la marque M90 : actuellement, le prix proposé est de 14 800 yuans/tonne, soit une forte baisse de 9 200 yuans/tonne par rapport à la même période l'an dernier, ce qui représente une diminution de plus de 38 %.
Le bénéfice avant impôt a diminué de 8 600 yuans/tonne au cours de l’année.
Le prix du PBT a chuté de 4 200 yuans/tonne la semaine dernière et de 1 100 yuans/tonne le mois dernier, soit une baisse de 8 600 yuans/tonne par rapport à la même période l'an dernier. À l'instar des matériaux courants et des matériaux de construction, les produits dérivés subissent également une baisse inévitable.
La résine époxy coûte 1100 yuans.
Le prix de la résine époxy solide a chuté de 1 100 yuans/tonne sur un an, pour s'établir à 14 400 yuans/tonne, soit une baisse de 7,10 % en février. Ce prix représente une diminution de 43 % par rapport aux niveaux élevés des dernières années et de 61 % par rapport au record historique. Le prix spot de la résine époxy liquide a quant à lui reculé à 14 933,33 yuans/tonne, soit une baisse mensuelle de 10,04 %.
Le bisphénol A a baissé de 800 yuans/tonne en un mois.
Depuis février, après une période d'accalmie, le bisphénol A a récemment amorcé une baisse rapide. Au 8 mars, le prix proposé était de 9 500 yuans/tonne, soit une diminution mensuelle de 800 yuans/tonne. Actuellement, les stocks globaux de bisphénol A s'écoulent lentement, les expéditions des détenteurs sont sous pression et le prix du phénol brut se maintient dans sa fourchette hebdomadaire. Le secteur du bisphénol A reste confiant et certains acteurs prennent des précautions pour réaliser des profits.
Date de publication : 20 mars 2023